ファイナンシャル・インクルージョンは、多くの場合、国内の課題として捉えられています。つまり、銀行口座、手ごろな価格のクレジット、デジタルウォレットへのアクセスなどです。統計は実に驚くべきものです。世界銀行によると、世界中で約13億人の成人が銀行口座を持たないままです。
実際には、金融包摂はますます国境を越えた問題になっています。世界中の何億人もの個人や中小企業にとって、金融システムへの有意義な参加は、国境を越えて迅速に、手頃な価格で、透明性の高い方法で送金、受領、管理できるかどうかにかかっています。
グローバル決済は、グローバリゼーション、移民、貿易、テクノロジーの交差点にあります。こうした決済手段が遅かったり、費用がかかったり、不透明だったりすると、金融包摂の取り組みが目指すまさにその国民に不釣り合いに悪影響を及ぼします。逆に、クロスボーダー決済が近代化されれば、インクルージョンを大規模に推進するための強力な手段となります。
インクルージョンのギャップ:インクルージョンの障壁となる国境を越えた決済
従来のクロスボーダー決済は、依然として構造的な非効率性に悩まされています。多くの企業が、デジタルファーストの金融エコシステムが標準になるずっと前の数十年前に設計されたコレスポンデント・バンキング・ネットワークに今でも依存しています。その結果、国境を越えた取引には、高額な手数料、予測不可能な決済時間、透明性の欠如、アクセスの制限が伴うことがよくあります。
ファイナンシャル・インクルージョンの主な障壁
高額な費用には、低所得のユーザーは含まれていません。移民労働者、フリーランサー、または小額の支払いを送る零細起業家にとっては、大企業にとっては取るに足らない金額の手数料が法外に高額になる可能性があります。
決済が遅いと、キャッシュフローにストレスがかかります。数日間の遅延は、大企業にとっては対処可能ですが、資金へのタイムリーなアクセスに依存する個人や中小企業にとっては不安定です。
銀行インフラへのアクセスが制限されています。多くの新興市場では、個人がモバイルウォレットやフィンテック口座を持っているが、国際送金に必要な従来のコレスポンデントバンキングネットワークにはアクセスできない場合があります。
透明性の欠如は信頼を損ないます。ユーザーが為替レート、手数料、または納期を予測できない場合、正式な金融システムを利用する可能性は低くなります。
多くの国で現金が依然として優勢なのは効率的だからではなく、特に国境を越えたユースケースでは、デジタル代替手段がユーザーのニーズを満たせないことが多いためです。デジタル決済が高価であったり、信頼性が低い場合、現金がそのギャップを埋め続け、非公式性と排除が強まります。
ラテンアメリカの電子商取引大手、メルカド・リブレのフィンテック部門であるメルカド・パゴのラミロ・ナンデス氏は、最近のConvergeポッドキャストで、「インフォーマル経済からフォーマル経済への飛躍を本当に望んでいた政府があったときはいつでも、システムから現金が奪われていると思います」と述べています。「つまり、課税などの禁止用語があるということですが、メキシコのような場所では大きな問題だと思います。」
ナンデス氏は、新興国のデジタル化は汚職撲滅にも効果的だったと付け加えています。
「インドやブラジルなど、世界の他の例を見てみると、政府が『ねえ、もし望むなら、私たちは経済を明るみに出したい、そしてそれを正式な経済にしたい』と言っていました。私たちは汚職を減らしたいと思っています」とナンデスは言います。「汚職をなくし、闇市場経済をなくす方法として、デジタル化が本格的に推進されました。そして、他の国ではそうではなかったので、場所によっては多額の現金使用量があるのです。」
グローバル決済の再構築におけるフィンテックの役割
国境を越えた支払いの改善は、金融包摂に連鎖的な影響を及ぼします。国際決済がより速く、より安く、より利用しやすくなると、これまで取り残されてきた個人や企業に新たな経済的機会がもたらされます。
移住労働者にとって、送金のコストが低いほど、仲介業者よりも家族に届くお金が増えます。小規模輸出業者にとっては、決済時間を予測できれば、運転資本管理が改善されます。デジタルワーカーやフリーランサーにとって、国境を越えた信頼性の高い支払いにより、地理に関係なくグローバル経済に参加できます。
フィンテックのイノベーションは、クロスボーダー決済の手段とルールの両方を再考することで、この状況を変えつつあります。新しいモデルは、従来のシステムの上にデジタルインターフェイスを重ねるのではなく、スピード、透明性、相互運用性を優先するようにゼロから設計されています。
インクルージョンを推進する主なフィンテックイノベーションには以下が含まれます。
- 現地の決済システムを統合するAPI主導型の決済プラットフォームにより、取引銀行への依存度が軽減されます。
- デジタルウォレットとモバイルマネーの相互運用性により、従来の銀行口座を必要とせずに国境を越えた送金が可能になります。
- リアルタイムの外国為替（FX）価格設定と前払い手数料の開示により、透明性とユーザーの信頼が向上します。
- 埋め込み支払いにより、マーケットプレイス、給与計算プラットフォーム、または取引ワークフロー内でのシームレスなグローバルトランザクションが可能になります。
ブロックチェーンとトークン化の役割
分散型台帳技術とトークン化を実用的に適用すれば、決済をさらに合理化し、調整の複雑さを軽減し、透明性を高めることができます。ブロックチェーンは特効薬ではありませんが、国境を越えた決済におけるその実際の応用は、インフラレベルのイノベーションがいかに参入障壁を下げ、アクセスを拡大できるかを示しています。
Stellar Development Foundationの最高ビジネス責任者であるRaja Chakravortiは、Convergeポッドキャストの最近のエピソードで、「たとえば、国連は、取引先の銀行システムが混乱している可能性のある国や、政府の法定通貨の管理方法にギャップがある可能性のある国に援助を提供するために、売り手のブロックチェーンを活用しています」と述べています。「通貨のボラティリティと変動があるアルゼンチンであろうと、コレスポンデントバンキングシステムが混乱しているウクライナであろうと。」
重要なのは、これらのテクノロジーは、エンドユーザーから切り離して抽象化すると最も効果的になるということです。ファイナンシャル・インクルージョンでは、ユーザーがブロックチェーンやペイメント・レールを理解する必要はありません。信頼性が高く、手頃な価格で、安全に機能するシステムが必要です。
インクルージョン主導型イノベーションのケーススタディとしてのラテンアメリカ
ラテンアメリカは、国境を越えた決済の改善がいかに金融包摂を加速させることができるかを示す説得力のある例を示しています。同地域は、モバイル普及率が高い（70%）、銀行口座を持たない人口が多く（35% が銀行口座を持たず、42% が銀行口座を持たない人）、送金から地域貿易に至るまでの国境を越えた決済フローが大きいことを併せ持っています。
この変化は、特に国境を越えた支払いに当てはまります。フィンテック企業が金融データや支払い開始機能にアクセスできるようにすることで、オープンバンキングのフレームワークは摩擦を減らし、競争を促進します。その結果、従来の国際送金に代わる手段を提供するプロバイダーのエコシステムが拡大しています。多くの場合、現地のニーズに合わせてより優れた価格設定とユーザーエクスペリエンスを提供しています。
2024年には、ラテンアメリカにおけるB2Bクロスボーダー決済によって生み出された収益は、1,330億ドルにも上ると推定されました。今後10年間で年間複合成長率（CAGR）が 11% で成長し、取引総額は1.37兆ドルに達すると予想されています。
中南米の進歩は、より広い意味でのポイントを浮き彫りにしている。金融包摂は、規制の枠組み、テクノロジー、決済インフラがともに進化したときに最も速く進むということだ。
ただし、アクセスだけでは掲載が保証されません。理論的には存在するが、使いづらい、説明が不十分、または財務的に予測不可能な国境を越えた支払いオプションは、ユーザーに力を与えることにはほとんど役立ちません。
グローバルな金融アクセスと信頼を強化するための重要なステップ
真のインクルージョンには、以下を提供することで、人々の実際の生活や働き方に合わせた支払いが必要です。
- 実際のキャッシュフローのニーズに合った決済時間
- 低価値取引向けにスケールダウンする価格体系
- 正当なユーザーを除外せずにシステムを保護するコンプライアンスプロセス
- 言語、規制、金融行動を考慮したローカライズされたエクスペリエンス
決済プロバイダー、銀行、フィンテック企業にとって、ファイナンシャル・インクルージョンはもはや周辺的な検討事項でも論点でもありません。これは戦略的な成長機会です。新興市場、ギグエコノミー、国境を越えた中小企業間取引では、摩擦や複雑さを排除するソリューションに対する大きな需要が高まっています。
ファイナンシャル・インクルージョンとクロスボーダー決済は切り離せません。資金が国境を越えてより自由に、透明に、効率的に移動するにつれて、インクルージョンは地理的にも経済的にも拡大するでしょう。
