Pokyny pro otázky týkající se nařízení EMIR

S cílem pomoci při vyplňování formulářů pro hloubkovou kontrolu klienta jsme níže uvedli několik pomocných pokynů. Tyto pokyny jsou poskytovány pouze pro informaci a nepředstavují právní poradenství. V potřebném rozsahu Convera doporučuje, aby se žadatel poradil se svými právními poradci, aby zjistil, jak nejlépe odpovědět na jednotlivé otázky. Společnost Convera nenese vůči žádné osobě žádnou odpovědnost za informace, které jsou uvedeny v těchto pokynech.”

Otázka 1: Jste “finanční protistranou” nebo “nefinanční protistranou” podle definice EMIR?

Pro účely nařízení EMIR existují dvě hlavní kategorie protistran, a to finanční protistrany a nefinanční protistrany. K potvrzení, zda jste “finanční protistranou”, musíte potvrdit, zda spadáte do jedné z následujících kategorií:
a. investiční podnik s povolením v souladu se směrnicí Evropského parlamentu a Rady 2014/65/EU;
b. úvěrová instituce s povolením v souladu se směrnicí Evropského parlamentu a Rady 2013/36/EU;
c. pojišťovna nebo zajišťovna, která získala povolení v souladu se směrnicí Evropského parlamentu a Rady 2009/138/ES;
d. SKIPCP a případně jeho správcovská společnost, které bylo uděleno povolení v souladu se směrnicí 2009/65/ES, pokud tento SKIPCP nebyl zřízen výhradně za účelem obsluhy jednoho nebo více plánů nákupu zaměstnaneckých akcií;
e. instituce zaměstnaneckého penzijního pojištění (IZPP), jak je definována v čl. 6 bodě 1 směrnice Evropského parlamentu a Rady (EU) 2016/2341;
f. alternativní investiční fond ve smyslu čl. 4 odst. 1 písm. a) směrnice 2011/61/EU, který je buď usazen v Unii, nebo spravován správcem alternativního investičního fondu, který má povolení nebo je registrován v souladu s uvedenou směrnicí, pokud tento alternativní investiční fond není zřízen výhradně za účelem obsluhy jednoho nebo více plánů nákupu zaměstnaneckých akcií, nebo pokud tento alternativní investiční fond není sekuritizačním účelovým subjektem, jak je uvedeno v čl. 2 odst. 3 písm. g) směrnice 2011/61/EU, a případně jeho správce usazený v Unii, nebo
g. centrální depozitář cenných papírů, který získal povolení v souladu s nařízením Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 909/2014.
Pokud nespadáte do žádné z výše uvedených kategorií a nejste fyzická osoba, budete pravděpodobně “nefinanční protistranou” (definovanou EMIR jako podnik usazený v Evropské unii, který není finanční protistranou).

Otázka 2: Pokud jste nefinanční protistrana, jste nad nebo pod clearingovým prahem EMIR?

Aby bylo možné posoudit, zda je nad clearingovým prahem, bude muset žadatel, který je nefinanční protistranou, potvrdit, zda má uzavřeny smlouvy o měnových derivátech s celkovou pomyslnou hodnotou vyšší než 3 miliardy EUR. Pokud žadatel překročil tuto prahovou hodnotu 3 miliard EUR (která se vypočítává každých 12 měsíců) s odkazem na souhrnnou pozici ke konci měsíce zprůměrovanou za předchozích 12 měsíců, překročil clearingovou hranici, takže se na něj vztahují rozšířené povinnosti podle nařízení EMIR.

Při výpočtu, zda byla překročena clearingová prahová hodnota, se zahrnují pozice všech nefinančních subjektů v konsolidované skupině žadatele, a to bez ohledu na to, zda se tyto subjekty nacházejí v EU; v zásadě platí, že pokud je společnost ve skupině nefinanční protistranou nebo by byla klasifikována jako nefinanční protistrana, kdyby byla usazena v EU, měly by být její pozice zahrnuty do výpočtu. Výpočet by měl zahrnovat i swapy uzavřené mezi přidruženými subjekty v rámci skupiny.

Žadatel by měl vyloučit všechny pozice používané pro účely zajištění, které jsou obecně definovány jako smlouvy, které se používají ke krytí rizik vyplývajících z potenciální změny hodnoty aktiv nebo závazků nebo potenciálního nepřímého dopadu na hodnotu aktiv nebo závazků vyplývajícího z výkyvů úrokových, inflačních nebo měnových sazeb nebo úvěrového rizika. Pokud zajišťovací smlouva splňuje podmínky pro zajišťovací účetnictví podle IFRS, považuje se za zajišťovací pro pro účely nařízení EMIR.

Výpočet clearingového prahu je složitý a všichni žadatelé by jej měli pečlivě zvážit. V případech nejistoty by mělo být získáno právní poradenství. Pokud se žadatel, který je nefinanční protistranou, rozhodne tento výpočet neprovádět, bude se na něj pohlížet, jako by byl nad clearingovým prahem a budou se na něj vztahovat rozšířené povinnosti podle požadavků nařízení EMIR.

Otázka 3: Uveďte prosím svůj identifikační kód právnické osoby (LEI).

Žadatel musí společnosti Convera poskytnout svůj jedinečný kód LEI pro účely vykazování. Podle požadavků nařízení EMIR je získání,
ohlašování a udržování tohoto LEI kódu povinné pro každou firmu, která chce obchodovat s měnovými deriváty. Seznam vydavatelů LEI v jednotlivých jurisdikcích je dostupný zde: https://www.gleif.org/en/about-lei/get-an-lei-find-lei-issuing-organizations